深交所：放寬創(chuàng)業(yè)板IPO行業(yè)限制 推進B股改革
4、資本市場在保護投資者合法權(quán)益方面還存在薄弱環(huán)節(jié)
切實保護投資者合法權(quán)益，是資本市場監(jiān)管的基本目標(biāo)，也是保證監(jiān)管公信和市場信心的基礎(chǔ)和條件。然而，資本市場在保護中小投資者合法權(quán)益方面還存在薄弱環(huán)節(jié)，在公司治理、信息披露、交易監(jiān)管和創(chuàng)新產(chǎn)品銷售適當(dāng)性等制度安排中，落實中小投資者參與決策權(quán)、知情權(quán)、分紅權(quán)和中小投資者特殊保護權(quán)利的力度還相對不足，民事賠償和訴訟制度的安排相對滯后，因虛假陳述、背信行為而受到侵害的中小股東維權(quán)存在一定難度。隨著發(fā)行、退市等資本市場重大改革向縱深推進，投資者保護力度相對不足的風(fēng)險和隱患逐漸顯現(xiàn)，維護市場安全穩(wěn)定運行的壓力不斷增大。深交所作為一線自律監(jiān)管組織，直接面對億萬投資者，深入挖掘自律監(jiān)管潛力，探索保護投資者合法權(quán)益的制度機制責(zé)無旁貸，刻不容緩。
(二)完善制度，創(chuàng)新機制，進一步提高自律監(jiān)管工作質(zhì)量
面對復(fù)雜多變的國際國內(nèi)經(jīng)濟金融形勢，深交所將全面深入貫徹落實黨的十八大精神，在中國證監(jiān)會領(lǐng)導(dǎo)下，切實按照中央經(jīng)濟工作會議、全國證券期貨監(jiān)管工作會議要求，堅持放松管制和加強監(jiān)管緊密結(jié)合，堅持嚴(yán)格執(zhí)法和完善規(guī)則有機統(tǒng)一，始終把投資者放在最高位置，完善制度，創(chuàng)新機制，進一步提高自律監(jiān)管工作質(zhì)量，充分發(fā)揮自律監(jiān)管與行政、司法監(jiān)管“三位一體”協(xié)同作用，積極促進市場主體歸位盡責(zé)，努力提高資本市場的透明度、滲透力、覆蓋面和包容性，全力加快發(fā)展多層次資本市場體系。
1、建立健全簡明高效的業(yè)務(wù)規(guī)則體系，進一步夯實自律監(jiān)管的制度基礎(chǔ)
以“簡化、透明化”為原則，立足市場化改革方向，進一步做好業(yè)務(wù)規(guī)則的清理、整合工作，推動業(yè)務(wù)規(guī)則體系建設(shè)從“數(shù)量型”發(fā)展向“質(zhì)量型”發(fā)展轉(zhuǎn)變，著力構(gòu)建簡明高效的業(yè)務(wù)規(guī)則體系，進一步夯實自律監(jiān)管的制度基礎(chǔ)。一是進一步提升規(guī)則的前瞻性。注重日常積累和主動檢討，建立定期收集匯總規(guī)則清理、修訂意見的制度機制，簡化修訂流程，提高修訂及時性。二是進一步提升規(guī)則的協(xié)調(diào)性。注重規(guī)則整合，簡化規(guī)則層次，便于投資者理解和遵守。三是進一步提升規(guī)則的透明度。繼續(xù)推進規(guī)則制定程序的公開透明，積極探索自律監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)的公開。
2、堅定不移推進多層次資本市場機制制度創(chuàng)新，在發(fā)展實踐中通過創(chuàng)新思維和措施解決發(fā)展中遇到的諸多問題
一是配合IPO 在審企業(yè)財務(wù)專項檢查，深化落實新股發(fā)行制度改革，推動中介機構(gòu)切實履職盡責(zé)。二是推動修訂創(chuàng)業(yè)板發(fā)行審核條件，放寬行業(yè)限制，支持戰(zhàn)略性產(chǎn)業(yè)利用創(chuàng)業(yè)板發(fā)展壯大。支持文化創(chuàng)意、現(xiàn)代服務(wù)、“三農(nóng)”以及服務(wù)小微的中小金融機構(gòu)上市發(fā)展。推動主板公司做優(yōu)做強，積極推進B股改革。三是鼓勵優(yōu)質(zhì)上市公司通過定向增發(fā)、換股等方式融資、并購，發(fā)揮并購重組在促進行業(yè)整合和產(chǎn)業(yè)升級中的作用。推進建立適合各板塊層次特點的市場準(zhǔn)入、再融資、信息披露和并購重組制度。四是配合推進場外市場建設(shè)，擴大資本市場覆蓋面，研究轉(zhuǎn)板機制。五是搭建“基金超市”，建設(shè)高效、低成本的境內(nèi)外資產(chǎn)配置平臺。做大做強ETF、分級基金、LOF 基金，發(fā)展跨市場、跨境、債券、黃金、貨幣ETF。推進個股和ETF 期權(quán)準(zhǔn)備。六是建設(shè)“固定收益產(chǎn)品創(chuàng)新平臺”。有序擴大中小企業(yè)私募債試點，加快公司債、可交換債、并購債、證券公司次級債等債券產(chǎn)品創(chuàng)新，開發(fā)債券指數(shù)產(chǎn)品。推進資產(chǎn)證券化產(chǎn)品研發(fā)培育，發(fā)揮證券化工具服務(wù)實體經(jīng)濟作用。
3、繼續(xù)強化日常監(jiān)管工作，進一步提升市場運作的透明度
一是繼續(xù)強化上市公司監(jiān)管。積極穩(wěn)妥落實新退市制度，做好退市風(fēng)險處置工作，構(gòu)筑符合市場實際的退市工作常態(tài)化機制，建立健全資本市場優(yōu)勝劣汰機制；堅持以信息披露為中心，加大對業(yè)績造假等違法違規(guī)行為的懲治力度；繼續(xù)
擴大“信息披露直通車”試點公司范圍和直通披露公告類別，配合重組審核分道制試點，擴大行業(yè)監(jiān)管試點范圍，出臺行業(yè)信息披露業(yè)務(wù)指引和行業(yè)監(jiān)管指引；強化現(xiàn)金分紅信息披露和承諾監(jiān)管力度，推動完善投資者回報機制；落實持續(xù)督導(dǎo)制度，做好保薦指引新舊銜接，加大培訓(xùn)力度，做好保薦代表人評價工作。
二是繼續(xù)強化交易監(jiān)管。實施“深化遏制炒新”專項行動，事前嚴(yán)防，事中嚴(yán)控，事后嚴(yán)處，加大炒新監(jiān)控力度，強化風(fēng)險警示和信息揭示，增強市場約束力；嚴(yán)厲打擊涉嫌內(nèi)幕交易、市場操縱等違法違規(guī)行為，強化對股權(quán)轉(zhuǎn)讓、重大重組、高送轉(zhuǎn)等事項專項核查機制，加大對業(yè)績造假、涉嫌內(nèi)幕交易、利益輸送、操縱市場等違法違規(guī)行為懲治力度，推動上市公司建立內(nèi)幕交易內(nèi)部問責(zé)制度；不斷完善多層次市場監(jiān)察系統(tǒng)，提高自動化、信息化、透明化水平，提高交易監(jiān)管的精確性、針對性、有效性、規(guī)范性。
相關(guān)新聞
更多>>
